王天豐在關(guān)口遭遇特務(wù)檢查，無法逃脫。他與他對(duì)峙，并與幾名間諜和日軍在街上發(fā)生了槍戰(zhàn)?；靵y中，一名日本兵開槍射中王建峰左肩，將他當(dāng)場逮捕。王曼春懷疑王天豐就是他們感興趣的第三戰(zhàn)區(qū)密碼本的護(hù)衛(wèi)，但王天豐只告訴她，他來上海是為了尋找走私爆炸案的真兇。無論七十六號(hào)如何被折磨，王天峰始終只字不提。然而，擁有一流冷酷審訊手段的王曼春，卻不會(huì)對(duì)二號(hào)的王建峰下手。他當(dāng)然不會(huì)二話不說就讓76溜走。另一邊，明樓(靳東 飾)和明成組成的另一張證據(jù)網(wǎng)出現(xiàn)了。特工肖欽的尸體在郊區(qū)被發(fā)現(xiàn)，旁邊有一塊價(jià)值不菲的手表。王曼春讓手下查找這些手表五年來的銷售記錄，但記錄卻直指大樓。她私下詢問明樓，明樓告訴她這是他送給明臺(tái)(胡歌 飾)的生日禮物。如果明臺(tái)的手表已經(jīng)不在他手里了，那么極有可能與蕭勤的謀殺案有關(guān)。王曼春得到的所有證據(jù)都從不同方面指向明臺(tái)，她開始懷疑花花公子可能只是明臺(tái)的偽裝。為了讓王天豐開口說話，王滿春偽造了一份供詞，王天豐稱自己背叛了軍隊(duì)，在吳淞口炸毀了一艘走私船。上面甚至還有王天峰的指紋。一旦這份供述被刊登在報(bào)紙上，王天峰和他的家人將面臨危險(xiǎn)。王建峰沉默了許久，最后告訴王曼春去哪里領(lǐng)取密碼本。與此同時(shí)，明臺(tái)等人按照杜風(fēng)的指示，兵分兩路，陪伴著真假密碼書。郭起云獨(dú)自行動(dòng)，明泰陪著于曼麗(宋軼 飾)去了第三劇場。他們誰也不知道身上的密碼本是真的還是假的。曼麗因?yàn)槿チ说谌齽觯圆聹y她身上的那個(gè)是真的。郭啟云脫口而出，只有到了第三戰(zhàn)區(qū)，她才能證明密碼本的真實(shí)性。明臺(tái)聞言，問他如果去不了第三戰(zhàn)區(qū)怎么辦。郭起云沉默了良久，緩緩說道，他的半條命就這樣消失了。明臺(tái)提到自己在取回密碼本時(shí)遭到伏擊，三人想到了這次行動(dòng)的不祥代號(hào)“喪鐘”。所有人都沉默了。他們的道路艱難而迷茫，也許他們的喪鐘已經(jīng)敲響了。臨別前，郭起云送給明臺(tái)和曼莉一份臨別禮物，那是他們突發(fā)奇想拍的一張搞怪的結(jié)婚照。底片已被銷毀，這是唯一的照片。曼麗溫柔地?fù)崦?，微笑著。無論未來如何，只要明臺(tái)在，他就不會(huì)回頭。郭起云到達(dá)接送地點(diǎn)后，等候在那里的王天峰被當(dāng)場槍殺。倒下之前，他的目光看著面前面無表情的王劍鋒，眼中充滿了不可置信和不可置信。至于曼麗和明臺(tái)，曼麗吞下了密碼本，準(zhǔn)備用繩子拉下城墻。明泰告訴曼麗，這次行動(dòng)結(jié)束后他將離開軍隊(duì)，并希望曼麗不要呆太久。曼麗聽說明泰走到哪里她都會(huì)跟著他，因?yàn)樗娴暮軔鬯?。明臺(tái)認(rèn)真地告訴曼麗，無論如何，她都會(huì)是他的生死伴侶。在曼麗的要求下，明臺(tái)給了她一個(gè)鼓勵(lì)的擁抱。誰也沒想到，這將是兩人最后一次熱烈的擁抱。當(dāng)曼麗掛在繩子的一半時(shí)，王曼春已經(jīng)帶人向她和明臺(tái)開槍。他們意識(shí)到這是一個(gè)陷阱，明臺(tái)拼命想把曼麗拉回城墻上，盡管槍林彈雨，他也不肯松手。曼麗最后深情地看了心愛的明臺(tái)一眼，最終掏出匕首，割斷了繩子。倒地后，她拔出槍還擊，最終當(dāng)場流血。城墻上，明臺(tái)聽著槍聲，心如刀絞。他親手將自己最信任的生死伙伴送入敵人的陷阱，卻沒能拯救她。