連續(xù)兩起入室盜竊事件持續(xù)不到24小時(shí)，其中發(fā)現(xiàn)政府屋頂藏有間諜。特工五隊(duì)將軍事會(huì)議的文件轉(zhuǎn)過來。他們很快就發(fā)現(xiàn)了黃俊的可疑之處，便暗中跟蹤他。幾天后，廖亞全與日本大使在玄武湖會(huì)面。不一會(huì)兒，黃俊也到了。這個(gè)情況被暗中跟蹤的歐陽和馬云飛(于震 飾)發(fā)現(xiàn)了。然而，一個(gè)意想不到的情況卻暴露了正在暗中監(jiān)視他的馬云飛！當(dāng)晚，一名刺客闖入馬云飛的房間，連開三槍！這一殺戮立刻引發(fā)了情緒反應(yīng)，竹內(nèi)云子也嘆了口氣。但他不知道這個(gè)節(jié)目是假的，而特工號(hào)。他的 5 個(gè)設(shè)計(jì)。為了獲取更多證據(jù)，歐陽建平故意讓戴笠散布“總統(tǒng)大元帥明天將在中央大學(xué)演講”的假消息，以陷竹內(nèi)云子為騙子。與此同時(shí)，他們?cè)谌毡敬笫桂^的舞廳里，何健換上了黃俊用來交換情報(bào)的紫色帽子。證據(jù)確鑿，三地同時(shí)發(fā)起對(duì)竹內(nèi)云子、黃俊、黃升的抓捕！然而上海之戰(zhàn)卻以中國軍隊(duì)的失敗而告終，上海淪陷了！